Bitcoin giảm xuống dưới 82.000 USD vào cuối ngày thứ Năm khi đà lao dốc mạnh của cổ phiếu công nghệ Mỹ lan sang các thị trường cổ phiếu châu Á, kéo dài xu hướng né tránh rủi ro và cũng kích hoạt gần 441 triệu USD lệnh thanh lý tiền mã hóa. Đợt bán tháo khiến Bitcoin giảm 3,4% trong 24 giờ xuống 81.387 USD lúc 21:30 ET, đưa ngưỡng 80.000 USD được theo dõi sát trở lại tâm điểm chú ý của thị trường.
CoinGlass ghi nhận 440,9 triệu USD lệnh thanh lý trên các thị trường tiền mã hóa trong đợt giảm kéo dài 24 giờ, trong đó các vị thế mua chiếm 397 triệu USD. Sự mất cân bằng này cho thấy các nhà giao dịch đặt cược giá tăng đã gánh phần lớn áp lực bán bắt buộc khi các token lớn đồng loạt giảm giá.
Ethereum giảm 3,5% xuống 2.388 USD, trong khi XRP giảm 3,8%. Zcash ghi nhận mức sụt giảm mạnh nhất trong số các tài sản được nêu, giảm 7,7%. Thị trường tiền mã hóa nói chung giảm khoảng 3%, cho thấy đà giảm lan rộng ra ngoài Bitcoin thay vì xuất phát từ một diễn biến riêng của một token.
Cổ phiếu công nghệ định hình đợt bán tháo
Đà giảm của tiền mã hóa diễn ra sau một phiên giao dịch khó khăn của chứng khoán Mỹ, dẫn đầu là các công ty công nghệ lớn, vốn đặc biệt nhạy cảm với những thay đổi trong khẩu vị rủi ro do định giá và kỳ vọng tăng trưởng cao. Nasdaq Composite đóng cửa giảm 2,6%, mức giảm trong một ngày lớn nhất kể từ tháng 6, trong khi S&P 500 giảm 1,21%, ghi nhận phiên yếu nhất kể từ tháng 7.
Một số tên tuổi công nghệ lớn nhất thị trường ghi nhận mức giảm mạnh hơn nhiều. Meta Platforms giảm 6,98%, Micron Technology giảm 6,26%, Nvidia mất 4,4% và Advanced Micro Devices giảm 8,1%.
Những đợt giảm này có ý nghĩa đối với Bitcoin vì tài sản này thường giao dịch cùng chiều với các cổ phiếu công nghệ tăng trưởng cao trong những thay đổi lớn về khẩu vị rủi ro. Khi các nhà giao dịch giảm mức độ tiếp xúc với những lĩnh vực cổ phiếu biến động mạnh, các vị thế tiền mã hóa sử dụng đòn bẩy có thể chịu thêm áp lực, đặc biệt trong những giai đoạn thanh khoản thấp ngoài giờ giao dịch của Mỹ.
Đà bán tiếp diễn tại các thị trường châu Á vào sáng thứ Sáu. Kospi của Hàn Quốc giảm 2,3%, trong khi Nikkei 225 của Nhật Bản giảm 1,6%, cho thấy phản ứng trước đợt lao dốc của công nghệ Mỹ đã vượt ra ngoài một phiên giao dịch hoặc một khu vực duy nhất.
Lệnh thanh lý khuếch đại biến động theo cả hai hướng
Lệnh thanh lý tiền mã hóa xảy ra khi một nền tảng giao dịch tự động đóng một vị thế sử dụng đòn bẩy sau khi khoản lỗ tiêu hao phần tài sản thế chấp hỗ trợ vị thế đó. Trong một đợt suy giảm nhanh, những giao dịch bán bắt buộc này có thể tiếp thêm đà cho giá giảm khi các nền tảng bán tài sản vào một thị trường vốn đã yếu.
Khoản 397 triệu USD trong các vị thế mua bị thanh lý được CoinGlass báo cáo cho thấy đòn bẩy đã làm trầm trọng thêm đà giảm hôm thứ Năm. Các vị thế mua sử dụng vốn vay hoặc công cụ phái sinh để hưởng lợi từ giá tăng, nhưng trở nên dễ bị tổn thương khi thị trường giảm đủ nhanh để chạm các mức thanh lý.
Quy mô các đợt thanh lý là đáng kể so với mức biến động 3% của toàn thị trường, dù chưa tiến gần đến những sự kiện giảm đòn bẩy lớn nhất từng xảy ra trong các đợt sụp đổ nghiêm trọng. Sự khác biệt đó khiến mức 80.000 USD của Bitcoin trở thành mốc kỹ thuật và tâm lý trước mắt đáng chú ý hơn là tín hiệu về một sự sụp đổ hỗn loạn của thị trường.
Một đợt giảm bền vững xuống dưới khu vực này có thể thúc đẩy việc đóng thêm các vị thế mua sử dụng đòn bẩy, trong khi sự phục hồi vượt qua mức này sẽ giảm áp lực lên những nhà giao dịch có chiến lược gắn với các mức hỗ trợ số tròn. Những mức này không tự quyết định hướng giá, nhưng thường tập trung các lệnh dừng lỗ và hoạt động phái sinh.
Dòng vốn ETF và dữ liệu kinh tế vẫn được chú ý
Những người tham gia thị trường cũng theo dõi dòng vốn vào các quỹ ETF Bitcoin giao ngay, vốn đã trở thành thước đo rõ ràng về nhu cầu của các tổ chức và nhà quản lý tài sản tại Hoa Kỳ. Các số liệu được cung cấp cho thấy dòng vốn ròng vào hơn 524 triệu USD trong ngày 21 tháng 10, cho thấy hoạt động mua vào của các quỹ vẫn tích cực ngay trước đợt bán tháo mới nhất.
Các số liệu về dòng vốn ETF có thể cung cấp bằng chứng hữu ích về nhu cầu, nhưng không nhất thiết biến động đồng nhịp với giá trong ngày. Việc đăng ký mua và hoàn lại chứng chỉ quỹ phản ánh hoạt động trong suốt một ngày giao dịch, trong khi thị trường tiền mã hóa giao dịch liên tục và có thể phản ứng ngay lập tức với biến động cổ phiếu, làn sóng thanh lý và những thay đổi trong vị thế phái sinh.
Việc công bố chỉ số PMI sản xuất sơ bộ của S&P Global tại Hoa Kỳ vào thứ Sáu cũng là một tâm điểm của thị trường. Các khảo sát ngành sản xuất có thể ảnh hưởng đến cả cổ phiếu và tiền mã hóa khi chúng làm thay đổi kỳ vọng về tăng trưởng kinh tế, lợi nhuận doanh nghiệp hoặc chính sách tiền tệ trong tương lai.
Tài liệu được cung cấp đề cập đến chỉ số sản xuất ở mức 47,8, thấp hơn 50, cho thấy hoạt động nhà máy đang thu hẹp theo phương pháp PMI. Dữ liệu đơn hàng mới yếu có thể làm gia tăng lo ngại về tăng trưởng, dù thị trường cũng cân nhắc liệu hoạt động chậm lại có thể cuối cùng củng cố kỳ vọng về chính sách tiền tệ nới lỏng hơn hay không.
Bitcoin đối mặt với một phép thử vĩ mô quen thuộc
Diễn biến mới nhất đưa Bitcoin vào một môi trường thị trường bị chi phối bởi những lực tác động tương tự các cổ phiếu công nghệ: nhạy cảm với dữ liệu tăng trưởng, lo ngại về định giá quá cao và việc nhanh chóng tái cơ cấu các giao dịch sử dụng đòn bẩy. Mối quan hệ này có thể gây khó chịu cho những người nắm giữ kỳ vọng crypto sẽ giao dịch độc lập trong các giai đoạn thị trường tài chính căng thẳng.
Việc Bitcoin giảm xuống dưới $82,000 tự nó chưa xác lập một xu hướng dài hạn. Tuy nhiên, điều này cho thấy tài sản vẫn dễ bị ảnh hưởng khi cổ phiếu công nghệ dẫn đầu một đợt giảm khẩu vị rủi ro trên diện rộng, đặc biệt khi các thị trường phái sinh đang duy trì mức đòn bẩy tăng giá đáng kể.
Hướng đi tiếp theo có thể sẽ phụ thuộc vào việc sự suy yếu của cổ phiếu Mỹ có ổn định hay không, Bitcoin có thể duy trì quanh khu vực $80,000 hay không và nhu cầu ETF có còn vững vàng sau đợt bán tháo hay không.
Lo lắng về đà giảm của BTC? Tìm hiểu các tín hiệu tỷ lệ funding quan trọng để ứng phó với biến động và bảo vệ các vị thế crypto của bạn.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Nội dung trên trang này chỉ được cung cấp cho mục đích thông tin chung và không đại diện cho quan điểm hoặc lời khuyên tài chính của Toobit. Chúng tôi không đảm bảo về tính chính xác hoặc đầy đủ của thông tin này và không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ lỗi, thiếu sót hoặc kết quả nào phát sinh từ việc sử dụng thông tin. Đầu tư vào tài sản kỹ thuật số tiềm ẩn rủi ro; người dùng nên tự đánh giá tình hình tài chính của mình và các rủi ro liên quan. Để biết thêm chi tiết, vui lòng tham khảo Điều khoản dịch vụ và Công bố rủi ro.
