Was ist TradFi und wie funktioniert es?

Im Jahr 2026 ist das Verständnis von traditioneller Finanzwirtschaft (TradFi) nicht mehr optional. Es ist der Referenzpunkt. 

 

Jede Zulassung eines börsengehandelten Fonds (ETF), Stablecoin-Reserve oder tokenisierte Staatskasse führt letztendlich zum selben Ort zurück: Banken, Clearingstellen und rechtliche Verträge, die lange vor Blockchains existierten, als sie ein Whitepaper-Experiment waren.

 

Kurz gesagt, es wird verwendet, um das zentralisierte Finanzsystem zu beschreiben, das die globale Wirtschaft seit Jahrhunderten betreibt. Krypto liebt es, es als veraltet zu verspotten, doch die meisten Zahlungen, Kredite und Ersparnisse der Welt laufen immer noch über diese Schienen.

 

Lassen Sie uns also das System entpacken, das Krypto zu stören behauptet, aber zunehmend integriert wird.

 

---

 

Was ist TradFi?

TradFi bezieht sich auf das konventionelle Finanzsystem: Banken, Börsen, Zahlungsnetzwerke, Versicherungsunternehmen, Vermögensverwalter und Regulierungsbehörden, die den Geldfluss erleichtern. Sein bestimmendes Merkmal ist die Zentralisierung.

 

Denken Sie an:

• Kommerzbanken (Einlagen, Kredite)

• Investmentbanken (Kapitalmärkte)

• Börsen (Aktienhandel)

• Zentralbanken (Geldpolitik)

• Zahlungsnetzwerke wie SWIFT und Kartennetzwerke

Anstatt dass Code Regeln durchsetzt, läuft TradFi auf Gesetz, Verträgen und institutionellem Vertrauen.

 

In der Praxis läuft das System auf staatlicher Aufsicht und regulatorischen Schutzmaßnahmen, auf die Milliarden von Menschen täglich angewiesen sind.

 

---

 

Wie funktioniert TradFi?

TradFi basiert auf institutionellem Vertrauen. Sie kennen die Person auf der anderen Seite einer Transaktion nicht, also vertrauen Sie darauf, dass die Bank in der Mitte steht.

 

Diese Institutionen verwalten Risiken, indem sie Märkte überwachen, Versicherungsschutz anbieten und Know Your Customer (KYC)- und Anti-Geldwäsche (AML)-Regeln durchsetzen.

 

Unter der Haube verlässt sich das System immer noch auf veraltete Infrastruktur. Eine internationale Überweisung erfolgt nicht sofort, sondern springt zwischen Zwischenbanken, oft über das SWIFT-Netzwerk. Der Prozess kann Tage dauern und unterwegs Gebühren hinzufügen.

 

Wenn Sie in TradFi Geld international senden, senden Sie eigentlich kein Geld. Sie aktualisieren langsam Kontenbücher über Institutionen hinweg, die einander vertrauen.

 

                                               

                                                                                         Eine vereinfachte Version einer Banküberweisung.

                                                                                                             Quelle: Toobit

 

Abwicklungsverzögerungen existieren, weil Eigentum rechtlich den Besitzer wechseln muss, nicht nur digital aktualisiert werden darf.

 

TradFi priorisiert Endgültigkeit über Geschwindigkeit. Krypto hat diese Priorität umgedreht.

 

Selbst im Jahr 2026 werden viele als „sofortig“ vermarktete Transaktionen immer noch auf T+1- oder T+2-Zeitplänen abgewickelt (ein oder zwei Geschäftstage nach dem Handel).

 

---

 

Wer hat TradFi gegründet?

Es gibt keinen einzelnen „Satoshi“ hinter TradFi. Es hat sich über Jahrhunderte durch Kaufleute, Klerus und Staaten entwickelt, die versuchten, Geld ohne Chaos in Bewegung zu halten.

 

Wichtige Meilensteine:

• Kreditvergabe geht auf etwa 2000 v. Chr. in Mesopotamien zurück, wo Tempel Getreidedarlehen an Bauern vergaben und die Rückzahlung auf Tontafeln verfolgten.

• Im 15. Jahrhundert in Florenz half die Familie Medici, das moderne Bankwesen zu gestalten, indem sie die doppelte Buchführung verbreitete: das Buchhaltungssystem, das Unternehmen noch heute verwenden.

• 1602: Amsterdamer Börse startet (oft als erste formale Börse zitiert)

• Die Bank von Amsterdam (1609) und die schwedische Sveriges Riksbank (1668) führten Währungsstabilität und Reservepraktiken ein, die später Institutionen wie die Bank of England beeinflussten.

• 1913: Federal Reserve System gegründet

• 1973: SWIFT-Netzwerk für globale Zahlungen gegründet

TradFi ist im Grunde Jahrhunderte von Versuch-und-Irrtum-Risikomanagement. Krypto ist der Versuch, diese Lernkurve in 15 Jahre zu komprimieren.

 

---

 

Vorteile von TradFi

Trotz aller Witze darüber, dass es veraltet ist, hat sich TradFi gehalten, weil es im großen Maßstab funktioniert. Seine Stärken unterstützen den Großteil des globalen Handels.

Regulatorischer Schutz

Wenn Ihr Bankkonto gehackt wird, gibt es Gesetze und Versicherungssysteme, wie die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) in den USA, die helfen können, Gelder wiederherzustellen. Im Krypto-Bereich bedeutet der Verlust Ihres privaten Schlüssels normalerweise den dauerhaften Verlust des Zugangs.

Tiefe Liquidität

Laut Daten der Weltbank überstieg die globale Marktkapitalisierung der Aktien im Jahr 2024 110 Billionen Dollar.

Stabilität

Traditionelle Währungen wie der US-Dollar und der Euro werden von Regierungen und Zentralbanken unterstützt. Sie bewegen sich nicht um 10% in einer Stunde. Diese Vorhersehbarkeit ist wichtig für Gehaltsabrechnungen, Handel und Ersparnisse.

Weite Akzeptanz

Zahlungsnetzwerke wie Visa und Mastercard werden fast überall akzeptiert. Laut dem Global Findex-Bericht der Weltbank haben mittlerweile etwa drei Viertel der Erwachsenen weltweit Zugang zu einem Finanzkonto oder einem mobilen Zahlungsdienst.

 

TradFi ist von Natur aus langsam, und diese Langsamkeit ist oft das Sicherheitsmerkmal.

 

---

 

Einschränkungen von TradFi

Das gesagt, das System ist nicht perfekt.

Kosten und Abwicklungsverzögerungen

Überweisungen, Überziehungsgebühren und Währungsumrechnungsgebühren summieren sich. Viele Kernbankensysteme sind immer noch nicht für Echtzeitabwicklung ausgelegt.

Gatekeeping

Die Eröffnung eines Brokerkontos erfordert immer noch eine behördliche Genehmigung.

Einstiegsbarrieren

Der Zugang zu bestimmten Finanzprodukten hängt von der Kreditgeschichte, dem Einkommen oder dem Nettovermögen ab. Wenn Sie die Kriterien nicht erfüllen, bleibt die Tür geschlossen.

Begrenzte Zugänglichkeit

Über eine Milliarde Erwachsene weltweit haben immer noch keinen Zugang zu formellen Bankdienstleistungen, oft aufgrund fehlender Identifikation, geografischer Lage oder Kostenbarrieren.

 

TradFi optimiert zuerst für Compliance, dann für Inklusion. Krypto hat diese Priorität umgekehrt und stattdessen neue Risiken geschaffen.

 

---

 

Was sind die Unterschiede zwischen TradFi, CeFi und DeFi?

TradFi = Menschen vertrauen

CeFi = Unternehmen vertrauen

DeFi = Mathematik vertrauen

 

Die meisten realen Finanzgeschäfte liegen jetzt irgendwo dazwischen.

 

---

TradFis Verbindung zu Krypto

Wenn 2021 „Krypto vs. TradFi“ war, sieht 2026 eher wie eine Partnerschaft aus.

Institutionelle Adoption

Laut Daten auf BitcoinTreasuries hielten bis Q3 2025 über 170 börsennotierte Unternehmen Bitcoin in ihren Bilanzen, was etwa 5% des umlaufenden Angebots entspricht.

Tokenisierung von realen Vermögenswerten (RWA)

Die traditionelle Finanzwirtschaft bewegt Vermögenswerte auf die Blockchain. Schatzwechsel, Fonds und sogar Immobilien werden tokenisiert, damit sie rund um die Uhr mit schnellerer Abwicklung gehandelt werden können.

Regulatorische Klarheit

Neue Rahmenbedingungen, einschließlich der US-Stablecoin-Gesetzgebung, haben Banken Raum gegeben, Verwahrungs-, Abwicklungs- und Maklerdienste im Zusammenhang mit digitalen Vermögenswerten anzubieten.

Bitcoin ETFs

Genehmigte Spot-ETFs brachten Krypto direkt in Brokerkonten.

 

TradFi ist nicht gestorben. Es hat absorbiert.

 

---

 

Die wahre Rolle von TradFi im Jahr 2026

TradFi ist nicht mehr das Gegenteil von Krypto. Es ist die Abwicklungsschicht dahinter. TradFi verschwindet nicht. Es verändert sich: von geschlossenen Systemen zu Infrastruktur, die mit Blockchains verbunden ist.

 

Im Jahr 2026 sieht die Finanzwelt weniger wie ein Kampf und mehr wie eine Fusion aus:

• Blockchain übernimmt die Ausführung

• Institutionen übernehmen die Verantwortung

Das zukünftige Finanzsystem wird wahrscheinlich weder rein dezentralisiert noch rein institutionell sein. Es wird programmierbares Vertrauen sein, unterstützt durch rechtliches Vertrauen: Code mit einem Gerichtssystem dahinter.

 

Wir können über Faxgeräte scherzen, aber die Stabilität ist immer noch wichtig. Die Zukunft ist nicht Bank oder Blockchain. Es ist die Blockchain, die hinter der Bank läuft.

 

---

Warum Toobit wählen?

Toobit verbindet traditionelle Märkte und Krypto, indem es tokenisierte Aktien-Futures einführt. Anstatt ein Brokerkonto zu eröffnen, können Händler direkt von einer Krypto-Plattform aus auf große US-Aktien zugreifen.

 

 

Wir bieten jetzt USDT-abgerechnete unbefristete Verträge, die an beliebte Aktien wie Tesla (TSLA), Nvidia (NVDA) und Apple (AAPL) gebunden sind. Diese Verträge beinhalten bis zu 25-fache Hebelwirkung, unterstützen sowohl Long- als auch Short-Positionen und handeln 24/7, auch außerhalb der normalen Marktzeiten.

 

Da die Nachfrage nach RWA-Derivaten wächst, ermöglicht Toobits dedizierter TradFi-Bereich Krypto-Nutzern, Aktien, Devisen und Metalle an einem Ort zu handeln. Über die Futures-Registerkarte können Benutzer auf Aktien-Futures neben Vermögenswerten wie EUR, Gold (XAU) und Silber (XAG) zugreifen, ohne Banküberweisungen oder Währungsumrechnungsschritte.

 

Für weitere Details zu Aktien-Futures besuchen Sie bitte die offizielle Ankündigungsseite.