Giao dịch quyền chọn là gì?

Nếu bạn đã dành thời gian khám phá thế giới tiền mã hóa, bạn có thể đã bắt gặp những thuật ngữ như tương lai, đòn bẩy và tất nhiên:giao dịch quyền chọn. Nhưng giao dịch quyền chọn thực chất là gì? Và nó hoạt động như thế nào trong thế giới tiền điện tử biến động nhanh (và đôi khi là không thể đoán trước)?

 

Vâng, đừng lo lắng vì hôm nay, chúng tôi tại Toobit Academy sẽ hướng dẫn bạn! Hãy sẵn sàng tìm hiểu những điều cơ bản về giao dịch quyền chọn trong không gian tiền điện tử, các khái niệm chính và cách chúng áp dụng trong các tình huống giao dịch thực tế.

 

Bạn đã sẵn sàng tìm hiểu chủ đề tuần này chưa? Bắt đầu thôi!

Giao dịch quyền chọn là gì?

Nói một cách đơn giản nhất, giao dịch quyền chọn cho phép các nhà đầu tư mua hoặc bánPhải, nhưng không phải lànghĩa vụ, để giao dịch một tài sản cơ bản—như Bitcoin hoặc Ethereum— với mức giá được xác định trước trong một khung thời gian cụ thể. Điều này mang lại sự linh hoạt vì nhà giao dịch có thể chọn thực hiện quyền chọn nếu nó có lợi cho họ—hoặc ngược lại—để nó hết hạn nếu không có lợi.

 

Mức giá được xác định trước mà giao dịch có thể diễn ra được gọi làgiá thực hiệnvà tùy chọn đó có mộtngày hết hạn, sau đó nó sẽ trở nên vô giá trị nếu không được thực hiện.

 

Không giống như giao dịch trực tiếp, nơi bạn mua hoặc bán tiền điện tử thực tế, quyền chọn cho phép bạn tiếp xúc với biến động giá mà không cần phải nắm giữ trực tiếp tài sản cơ bản!

Có hai loại hợp đồng quyền chọn nào?

Có hai loại hợp đồng quyền chọn cơ bản mà các nhà giao dịch sử dụng:quyền chọn mua Và đặt quyền chọn. Quyền chọn mua cho phép người nắm giữ quyền mua tài sản cơ bản ở mức giá thực hiện, điều này hữu ích khi bạn dự đoán giá sẽ tăng trên mức đó.

 

Ngược lại, quyền chọn bán cho người nắm giữ quyền bán tài sản ở mức giá thực hiện, khiến nó trở nên có giá trị khi bạn kỳ vọng giá sẽ giảm. Hai loại quyền chọn này tạo ra cơ hội cho cả hai tăng giá và giảm giá chiến lược, mang lại cho các nhà giao dịch sự linh hoạt hơn là chỉ mua và bán trên thị trường giao ngay.

 

Ví dụ:Giả sử giá Bitcoin hiện tại là 30.000 đô la.

Bạn mua một quyền chọn mua với giá thực hiện là 32.000 đô la và ngày hết hạn là một tháng kể từ bây giờ. Nếu giá Bitcoin tăng lên 40.000 đô la, bạn vẫn có thể mua nó với giá 32.000 đô la, ngay lập tức khóa lợi nhuận nếu bạn thực hiện hoặc bán quyền chọn.

Mặt khác, nếu Bitcoin duy trì ở mức dưới 32.000 đô la, quyền chọn sẽ hết hạn mà không có giá trị gì và khoản lỗ duy nhất của bạn sẽ là phí bảo hiểm bạn đã trả để mua nó.

Quyền chọn hoạt động như thế nào trong thế giới tiền điện tử?

Quyền chọn trong thị trường tài chính truyền thống không phải là trò lừa đảo mới. Trên thực tế, giao dịch quyền chọn đã tồn tại trong nhiều thập kỷ, nhưng trong tiền điện tử, chúng vẫn là một công cụ tài chính tương đối mới và phát triển nhanh chóng. Quyền chọn tiền điện tử hoạt động tương tự như quyền chọn truyền thống, nhưng cơ sở hạ tầng, các yếu tố rủi ro và môi trường giao dịch 24/7 mang đến những đặc điểm độc đáo.

 

Hầu hết các tùy chọn tiền điện tử đều được thanh toán bằng tiền mặt, nghĩa là bạn không thực sự trao đổi Bitcoin hoặc Ethereum. Thay vào đó, bạn thanh toán lãi hoặc lỗ trong đồng tiền ổn định như USDT hoặc USDC. Ngoài ra, thị trường tiền điện tử hoạt động suốt ngày đêm, điều này có thể làm tăng thêm sự phức tạp cho việc quản lý rủi ro. Tuy nhiên, nó cũng mở ra nhiều cơ hội giao dịch hơn cho những người tham gia toàn cầu, giúp nâng cao sân chơi (hoặc trong trường hợp này là giao dịch) cho tất cả mọi người.

Tại sao các nhà giao dịch sử dụng quyền chọn tiền điện tử?

Tin tức nóng hổi: giao dịch quyền chọn không chỉ dành cho các chuyên gia Phố Wall—các nhà giao dịch tiền điện tử sử dụng quyền chọn vì nhiều lý do! Từ việc giảm rủi ro đến theo đuổi phần thưởng cao, các nhà giao dịch tiền điện tử đang khóa chặt các lợi ích của giao dịch quyền chọn. Mỗi lý do phù hợp với một mục tiêu khác nhau, có thể là bảo vệ danh mục đầu tư, đầu cơ hoặc tạo ra thu nhập.

 

Hiểu được mục tiêu của bạn là chìa khóa để lựa chọn chiến lược quyền chọn phù hợp. Hãy cùng xem xét ba lý do phổ biến khiến các nhà giao dịch chuyển sang quyền chọn tiền điện tử:

 

• Phòng ngừa rủi ro

Một trong những cách sử dụng thực tế nhất của quyền chọn là phòng ngừa rủi ro giảm giá. Giống như mua bảo hiểm ô tô hoặc nhà ở, các nhà giao dịch có thể sử dụng quyền chọn để bảo vệ tài sản của mình khỏi sự sụt giảm đột ngột của thị trường.

 

Ví dụ, nếu bạn sở hữu một lượng lớn Ethereum và nghi ngờ sắp có đợt thoái lui, bạn có thể mua các quyền chọn bán tăng giá trị khi ETH giảm. Chiến lược này giúp cân bằng khoản lỗ của bạn trên thị trường giao ngay với khoản lãi từ hợp đồng quyền chọn, tạo ra hiệu suất danh mục đầu tư ổn định hơn.

 

• Suy đoán

Quyền chọn cũng cung cấp một cách để đầu cơ vào biến động giá mà không cần phải mua tài sản thực tế. Vì quyền chọn thường yêu cầu chi phí trả trước nhỏ hơn (phí bảo hiểm), chúng cung cấp một cách đòn bẩy cao để đặt cược vào hướng đi của thị trường.

 

Điều này đặc biệt hấp dẫn trong tiền điện tử, nơi giá có thể biến động cực độ và nhanh chóng. Nếu bạn dự đoán một sự kiện lớn trên thị trường (như thông báo quy định của chính phủ hoặc một chu kỳ giảm một nửa) bạn có thể nắm giữ một vị thế với các tùy chọn để tận dụng sự biến động dự kiến ​​đó mà không phải chịu rủi ro toàn bộ vốn của mình. Nói về một sự may mắn, phải không?

 

• Chiến lược thu nhập

Một số nhà giao dịch tiên tiến hơn sử dụng các tùy chọn để tạo ra thu nhập thông qua một chiến lược được gọi làbán quyền chọn, còn được gọi làviếttùy chọn. Khi bạn bán một tùy chọn, bạn thu phí bảo hiểm dưới dạng thu nhập, về cơ bản là được trả tiền cho khả năng tùy chọn có thể được người mua thực hiện. Hãy nhớ rằng phương pháp này thường hiệu quả trong các thị trường đang đi ngang hoặc có biến động thấp.

 

Tuy nhiên, việc bán quyền chọn có thể khiến bạn phải chịu rủi ro đáng kể, đặc biệt là nếu thị trường biến động mạnh theo hướng ngược lại với vị thế của bạn. Do đó, chúng tôi khuyên rằng chiến lược này thường được khuyến nghị cho các nhà giao dịch có kinh nghiệm, những người hiểu cách quản lý rủi ro đó và nên được thực hiện rất cẩn thận.

Giao dịch quyền chọn có những rủi ro gì?

Bạn có thể tự nghĩ: nếu giao dịch quyền chọn tuyệt vời như vậy, tại sao chúng ta không giao dịch theo cách đó?! Thật không may, mặc dù quyền chọn cung cấp các công cụ mạnh mẽ để bảo vệ và kiếm lợi nhuận, nhưng chúng không phải là không có rủi ro. Ví dụ, nếu bạn mua một quyền chọn và thị trường không biến động theo hướng có lợi cho bạn; bạn có thể mất toàn bộ phí bảo hiểm đã trả nhanh hơn cả cái búng tay.

 

Và đó không phải là tất cả, các bạn ạ. Rủi ro trở nên nghiêm trọng hơn khi bạn bắt đầu bán quyền chọn. Tùy thuộc vào chiến lược, bạn có thể phải đối mặt với tổn thất không giới hạn nếu thị trường biến động dữ dội chống lại bạn. Đó là lý do tại sao việc hiểu sâu sắc về cơ chế của quyền chọn và luôn sử dụng các chiến lược quản lý rủi ro như dừng lỗ hoặc đa dạng hóa danh mục đầu tư là rất quan trọng.

 

Việc thị trường tiền điện tử có thể biến động hơn và ít được quản lý hơn so với thị trường truyền thống cũng không giúp ích gì. Các nhà giao dịch tiền điện tử sẽ biết rằng chỉ vài giây có thể dẫn đến biến động giá đột ngột, vấn đề thanh khoản hoặc thậm chí là ngừng hoạt động của sàn giao dịch. Do đó, bạn chỉ nên giao dịch trên các nền tảng có uy tín (như Toobit!) và không bao giờ đầu tư nhiều hơn số tiền bạn có thể mất.

Phần kết luận

Giao dịch quyền chọn trong tiền điện tử giống như thêm các tính năng nâng cao vào hộp công cụ giao dịch của bạn. Nó cho phép bạn phòng ngừa các khoản đầu tư của mình, đầu cơ vào các biến động của thị trường và thậm chí kiếm được thu nhập thụ động—tất cả mà không nhất thiết phải sở hữu chính tiền điện tử đó.

 

Tuy nhiên, như Peter Parker đã từng nói: sức mạnh lớn đi kèm trách nhiệm lớn. Mặc dù chúng ta có thể không cứu thế giới bằng sức mạnh của nhện, nhưng lời khuyên này vẫn có hiệu quả ngay cả với giao dịch quyền chọn. Các công cụ tài chính này có thể phức tạp và rủi ro, đặc biệt là đối với người mới bắt đầu. Cách tốt nhất để bắt đầu là nghiên cứu các chiến lược, thực hành với tài khoản demo hoặc giao dịch giấy tờ, và dần dần tích lũy kinh nghiệm theo thời gian trước khi dấn thân vào thực tế.

 

Tùy chọn tiền điện tử không phải là phép thuật, nhưng khi được sử dụng một cách khôn ngoan, chúng có thể bổ sung một lớp linh hoạt và kiểm soát đáng kể vào chiến lược giao dịch của bạn. Hãy tiếp tục học hỏi, luôn thận trọng và bạn sẽ được trang bị tốt hơn để điều hướng thế giới tài chính kỹ thuật số năng động trong thời gian ngắn!

 

Đó là tất cả những gì chúng tôi chia sẻ trong tuần này tại Toobit Academy. Chúng tôi hy vọng bạn thích bài viết này! Để biết thêm mẹo giao dịch, phân tích chiến lược và kiến ​​thức cơ bản về tiền điện tử, hãy nhớ xemHọc viện Toobit— trung tâm giúp bạn nâng cao kiến ​​thức trong thế giới tài sản kỹ thuật số.