Giao dịch ký quỹ là một loại giao dịch trong đó nhà giao dịch sử dụng các khoản vay để mua các công cụ phái sinh, trái phiếu và cổ phiếu. Tuy nhiên, điều quan trọng trong giao dịch ký quỹ là nhà giao dịch cần phải có một tỷ lệ phần trăm nguồn vốn của chính họ. Điều này là do để giao dịch ký quỹ hoạt động, nhà giao dịch cần thực hiện mua một mình nhưng không cần toàn bộ số tiền vì họ sử dụng một khoản "ký quỹ" để hoàn tất phần còn lại.
Hiện tại, số vốn tối thiểu cần thiết là 50% tổng giá trị mua, được gọi phổ biến hơn là ký quỹ ban đầu.
Giao dịch Ký quỹ trong Crypto là gì?
Trong lĩnh vực tiền mã hóa, giao dịch ký quỹ hoạt động bằng cách vay vốn từ các sàn giao dịch. Sau đó, sau khi có được nguồn vốn đó, nhà giao dịch tiền mã hóa sẽ sử dụng nó để mua thêm token hoặc giao dịch số họ đã có.
Dưới đây là một số thuật ngữ thường được sử dụng khi giao dịch ký quỹ trong lĩnh vực tiền mã hóa:
- Tài khoản Ký quỹ Nhà giao dịch có thể mở một tài khoản ký quỹ trên sàn giao dịch tiền mã hóa. Sau đó, với tài khoản này mà họ đã mở, nó cho phép họ vay vốn dựa vào số vốn hiện có của mình để tham gia vào các vị thế lớn hơn.
- Đòn bẩy Đòn bẩy là tỷ lệ giữa vốn vay và vốn tự có của người dùng. Ví dụ, nếu bạn sử dụng đòn bẩy 2x, bạn có thể kiểm soát một vị thế có giá trị gấp đôi số vốn thực tế của mình. Các mức đòn bẩy phổ biến trong giao dịch ký quỹ tiền mã hóa dao động từ 2x đến 100x, tuy nhiên cần lưu ý rằng đòn bẩy cao cũng làm tăng rủi ro tổn thất đáng kể.
- Vị thế Mua và Bán
- Vị thế Mua: Một nhà giao dịch kỳ vọng giá trị của tiền mã hóa sẽ tăng. Họ mượn tiền để mua tài sản, với mục tiêu bán nó sau đó với giá cao hơn và trả lại số tiền đã vay.
- Vị thế Bán: Một nhà giao dịch kỳ vọng giá trị của tiền mã hóa sẽ giảm. Họ mượn tài sản, bán nó ở mức giá hiện tại, và nhắm đến việc mua lại sau đó với giá thấp hơn để hoàn trả số tiền đã mượn.
- Lãi suất và Phí Người dùng thường phải trả lãi suất trên số vốn đã vay, và có thể có các khoản phí bổ sung liên quan đến giao dịch ký quỹ. Các chi phí này có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận tổng thể của giao dịch mà người dùng thực hiện.
- Thanh lý Nếu thị trường di chuyển ngược lại với người dùng và tổn thất của họ tiến gần đến số tiền đã vay, sàn giao dịch có thể tự động đóng vị thế để ngăn chặn tổn thất thêm. Quá trình này được gọi là thanh lý và rất quan trọng với bất kỳ nhà giao dịch nào.
Điều rất quan trọng đối với những người dùng quan tâm và đang cân nhắc tham gia giao dịch ký quỹ là hiểu rõ các rủi ro liên quan. Các tổn thất thậm chí có thể vượt quá vốn ban đầu, do đó các nhà giao dịch phải tự mình nghiên cứu trước khi đưa ra các quyết định sáng suốt.
Làm thế nào để Giao dịch Ký quỹ?
Dưới đây là giải thích từng bước về cách hoạt động của giao dịch ký quỹ:
- Mở Tài khoản Ký quỹ Nhà giao dịch trước tiên cần mở một tài khoản ký quỹ với một nhà môi giới hoặc sàn giao dịch, như Toobit. Tài khoản này mà họ đã tạo ra hiện tại cho phép họ vay vốn dựa trên số vốn hiện có.
- Nạp Ký quỹ Ban đầu Tiếp theo, nhà giao dịch phải nạp ký quỹ ban đầu (một tỷ lệ phần trăm của tổng giá trị giao dịch) được xác định bởi nhà môi giới. Ký quỹ ban đầu đóng vai trò như tài sản thế chấp cho số vốn đã vay.
- Chọn Đòn bẩy Đòn bẩy là tỷ lệ giữa số tiền đã vay và vốn tự có của nhà giao dịch. Ví dụ, với đòn bẩy 2x, một nhà giao dịch có thể kiểm soát một vị thế có giá trị gấp đôi ký quỹ ban đầu của họ. Đòn bẩy làm tăng cả tiềm năng lợi nhuận và rủi ro lỗ.
- Tham gia vào Vị thế Mua hoặc Bán
- Đối với vị thế mua, nhà giao dịch sẽ kỳ vọng giá tài sản tăng, nên họ mua. Họ sẽ mượn vốn để mua tài sản, với mục tiêu bán nó sau đó với giá cao hơn.
- Đối với vị thế bán, nhà giao dịch sẽ kỳ vọng giá tài sản giảm, nên họ bán khống. Họ sẽ mượn tài sản, bán nó ở mức giá hiện tại, và dự định mua lại sau đó với giá thấp hơn.
- Theo dõi và Duy trì Ngoài ra, nhà giao dịch cần thường xuyên giám sát vị thế của họ. Nếu thị trường di chuyển ngược lại, giá trị của vị thế có thể giảm, đưa họ đến gần một cuộc gọi ký quỹ. Điều này càng áp dụng cụ thể hơn khi giao dịch trong lĩnh vực tiền mã hóa.
- Lãi suất và Phí Nhà giao dịch phải trả lãi suất trên vốn đã vay. Lãi suất và các khoản phí sẽ phụ thuộc vào nhà môi giới và có thể khác nhau theo từng giao dịch. Việc xem xét các chi phí này là điều cốt yếu khi đánh giá lợi nhuận tổng thể của một giao dịch.
- Các cuộc gọi Ký quỹ và Thanh lý Nếu giá trị vị thế tiến gần đến tổng giá trị tài khoản của nhà giao dịch (ký quỹ bảo trì), nhà môi giới của bạn có thể đưa ra một cuộc gọi ký quỹ. Nhà giao dịch hiện có hai lựa chọn; hoặc nạp thêm vốn hoặc đóng một số vị thế. Nếu nhà giao dịch không thực hiện bất kỳ tùy chọn nào, nhà môi giới của bạn có thể thanh lý vị thế để bù đắp bất kỳ khoản lỗ nào.
- Đóng Vị Thế Cuối cùng, các nhà giao dịch có thể đóng vị thế của họ vào bất kỳ thời điểm nào. Nếu giao dịch có lãi, họ sẽ bán tài sản (ở vị thế mua) hoặc mua lại (ở vị thế bán) để hoàn trả số tiền đã vay và thu về lợi nhuận.
Con dao hai lưỡi của giao dịch ký quỹ là nó có thể khuếch đại đáng kể cả lợi nhuận và rủi ro, làm cho nó trở thành một chiến lược rủi ro cao. Những nhà giao dịch muốn tham gia giao dịch ký quỹ cần có hiểu biết vững chắc về thị trường, nguyên tắc quản lý rủi ro, cũng như các điều khoản và điều kiện do nhà môi giới đặt ra để thực hiện giao dịch ký quỹ thành công.
Ưu điểm của Giao dịch Ký quỹ là gì?
- Khả năng mua tốt hơn
- Cơ hội lớn hơn để khuếch đại lợi nhuận
- Cơ bản là giao dịch với đòn bẩy
Nhược điểm của Giao dịch Ký quỹ là gì?
- Yêu cầu nhiều vốn
- Thiệt hại nặng nề
- Yêu cầu nhiều sự cống hiến
Tóm lại, giao dịch ký quỹ có thể tăng lợi nhuận của bạn -- nhưng nó cũng có thể làm tăng đáng kể thiệt hại của bạn. Giao dịch ký quỹ phù hợp hơn với những nhà giao dịch có kinh nghiệm hoặc nhà giao dịch có ít rủi ro, nhưng tại Toobit, chúng tôi khuyến khích tất cả người dùng thử nghiệm với các loại giao dịch khác nhau cho đến khi họ tìm được loại phù hợp nhất với họ. Chúng tôi cũng muốn nhấn mạnh rằng việc giáo dục bản thân với tư cách là một nhà giao dịch là điều quan trọng, và luôn luôn có trách nhiệm khi giao dịch. Chúc may mắn, nhà giao dịch!
