Liquidation ist eine der größten Bedrohungen für Krypto-Händler, die gehebelte Positionen beim Handel nutzen. Daher ist es entscheidend, Liquidation zu verstehen und wie sie eine offene Position beeinflussen kann. In diesem Artikel erklären wir, was Liquidation ist und warum sie passiert.
Was sind Krypto-Liquidationen?
Liquidation ist ein Prozess, der auftreten kann, wenn ein Händler eine Hebelposition eingeht. Der Liquidationsprozess bedeutet, dass Händler gezwungen sind, ihre Positionen zu schließen. Mit anderen Worten, sie können die Margin-Anforderungen für die gehebelte Position nicht erfüllen. Sie haben einfach nicht genügend Mittel und können ihren Handel nicht fortsetzen.
In einer solchen Situation schließt die Börse automatisch die Position des Händlers. Leider führt dies dazu, dass Händler Geld verlieren. Der Verlust hängt von der anfänglichen Margin und dem Preisverfall des Vermögenswerts ab.
Warum nutzen Krypto-Händler Hebel?
Der Handel mit Hebel ermöglicht es Ihnen, potenziell Ihre Gewinne selbst bei den kleinsten Preisänderungen zu maximieren. Gehebelter Handel bedeutet, dass Sie nur einen Teil Ihrer Mittel verwenden, während der Rest von der Börse geliehen wird.
Natürlich wird Ihnen eine Börse nur dann Mittel leihen, wenn Sie Sicherheiten bereitstellen. Diese Sicherheiten sind als anfängliche Margin bekannt. Obwohl dies alles sehr vorteilhaft klingt, ist es sehr riskant. Selbst ein kleiner Fehler kann zum Verlust der geliehenen Mittel führen, was auch den Verlust Ihrer Sicherheiten bedeutet. Deshalb müssen Sie Vorsichtsmaßnahmen gegen plötzliche Preisänderungen treffen, wobei das Risikomanagement ins Spiel kommt.
Wenn sich der Preis plötzlich ändert und Sie die Margin-Anforderungen nicht erfüllen können, findet eine erzwungene Liquidation statt. Beim gehebelten Handel kann dies extrem schnell geschehen, bevor Sie die Chance haben zu reagieren.
Bevor sie Konten liquidieren, führen Börsen Margin Calls und Risiko-Warnungen durch. Ein Margin Call ist eine Aufforderung der Börse, zusätzliche Mittel einzuzahlen. Normalerweise erhält ein Benutzer E-Mails oder In-App-Nachrichten von Toobit, wenn das Margin-Verhältnis seiner Position über 70% erreicht. Unter extremen Marktbedingungen kann die Zahl entsprechend variieren. Durch die Anpassung Ihrer Position oder das Hinzufügen von Margen können Sie verhindern, dass Ihre Position geschlossen wird. Wenn Sie jedoch die Margin-Verhältnis-Warnung ignorieren oder keine zusätzlichen Mittel hinzufügen können, wird der Handel liquidiert.
Wie passieren Liquidationen?
Liquidationen treten auf, wenn Broker oder Börsen die Position eines Händlers schließen. Dies geschieht nur, wenn sich der Markt in die entgegengesetzte Richtung bewegt und der Händler die Margin-Anforderungen nicht mehr erfüllt. Mit anderen Worten, ihre Sicherheiten sind im Vergleich zum plötzlich erhöhten Risiko zu gering.
Wenn eine solche Situation eintritt, macht die Börse einen Margin Call und fordert den Händler auf, mehr Geld einzuzahlen. Wenn der Händler sich entscheidet, dies nicht zu tun, wird sein Konto liquidiert. Dies geschieht automatisch, wenn die Position des Händlers den Liquidationspreis erreicht.
Ein wichtiges Detail ist, dass einige Börsen auch eine Liquidationsgebühr erheben. Diese Gebühr dient als Anreiz für Händler, entweder mehr Mittel hinzuzufügen oder ihre Positionen rechtzeitig zu schließen. Mit anderen Worten, es ist besser, wenn der Händler die Position schließt, bevor sie automatisch liquidiert wird.
Über den Liquidationspreis
Es ist auch zwingend erforderlich, sich des Liquidationspreises Ihrer Trades bewusst zu sein. Der Liquidationspreis ist der Punkt, an dem Ihre gehebelten Positionen automatisch geschlossen werden. Es gibt keine weiteren Verhandlungen oder Möglichkeiten, und die Liquidation erfolgt automatisch.
Der Liquidationspreis ist nicht fest, sondern hängt von mehreren Faktoren ab. Dazu können der verwendete Hebel, der Preis des Vermögenswerts, der verbleibende Kontostand und der Wartungsmargin-Satz gehören.
In der Folge-Serie werden wir besprechen, wie man Risikomanagement betreibt und Liquidation beim gehebelten Handel effektiv verhindert.
Schlussfolgerungen
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Liquidation tritt auf, wenn ein Händler gezwungen ist, seine Position zu schließen, weil ihm die Mittel fehlen, um die Margin-Anforderung für seine gehebelte Position zu erfüllen. Daher ist Liquidation eine echte Bedrohung für diejenigen, die sich für Margin-Handel entscheiden.
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Bevor die Position eines Händlers liquidiert wird, kann eine Börse einen Margin Call oder eine Margin-Verhältnis-Warnung ausgeben. Dies fordert den Händler auf, mehr Mittel einzuzahlen, um seine Verluste zu decken und eine erzwungene Liquidation zu vermeiden.
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Es ist möglich, das Risiko einer Liquidation durch den verantwortungsvollen Einsatz von Hebeln, die Annahme eines Stop-Loss und die Bestimmung des Risikoprozentsatzes eines Handels zu mindern.
